Qué es el euríbor y cómo afecta a tu hipoteca
El euríbor es el tipo de referencia de la mayoría de hipotecas variables en España. Qué mide, cómo se suma al diferencial y cuánto cambia tu cuota.
Por Alex Serra Rodríguez ·así verificamos los datos
El euríbor (Euro Interbank Offered Rate) es un tipo de interés de referencia del mercado del dinero en euros: refleja, de forma aproximada, a qué precio se prestan dinero a corto plazo los bancos de la zona euro. Existe para varios plazos, y el de 12 meses es el que más se usa en las hipotecas. Euribor® es una marca registrada de EMMI (European Money Markets Institute), que administra el índice.
La clave para un particular es esta: el euríbor no es lo que pagas, es la parte variable de lo que pagas. En una hipoteca variable el tipo de interés es el euríbor más un diferencial fijado en la escritura. Si el euríbor sube, sube el tipo y, tras la siguiente revisión, la cuota. Si baja, baja.
Qué valor usa tu hipoteca
Las hipotecas españolas no usan el dato que ves cada día en las noticias, sino el valor oficial de cada mes: el Banco de España publica en el BOE los tipos de interés oficiales de referencia del mercado hipotecario, entre ellos el euríbor a un año (media del mes). El último publicado es el de septiembre de 2026: 3,247 % (resolución publicada el 2 de octubre de 2026, BOE-A-2026-20519). Un año antes, en septiembre de 2025, fue del 2,172 %. Esta web actualiza ese dato sola cada mes y conserva el histórico en la página del euríbor oficial.
Cómo se convierte en tu cuota: un ejemplo calculado
Tomemos una hipoteca de 150.000 € pendientes, 25 años por delante (300 cuotas) y un diferencial de 0,8 puntos. La cuota se calcula con el sistema francés y el tipo vigente. Con el euríbor oficial de septiembre de 2026 y variaciones hipotéticas (no son previsiones):
| Escenario | Euríbor | Tipo (euríbor + diferencial) | Cuota mensual |
|---|---|---|---|
| Euríbor 1 punto más bajo | 2,247 % | 3,047 % | 715 € |
| Euríbor oficial actual | 3,247 % | 4,047 % | 796 € |
| Euríbor 1 punto más alto | 4,247 % | 5,047 % | 881 € |
| Euríbor 2 puntos más alto | 5,247 % | 6,047 % | 971 € |
Cada punto de euríbor mueve la cuota unos 85 € al mes en este caso. Con otro capital, otro plazo o otro diferencial las cifras cambian: para tu caso concreto usa el simulador de hipoteca con el euríbor real o la calculadora de revisión. La guía cuánto sube la cuota con el euríbor repasa más casos.
Cuándo cambia la cuota
No cambia cada mes. El banco recalcula la cuota solo en cada revisión, la fecha que fija tu escritura (normalmente cada seis o doce meses), con el capital que queda, los meses que faltan y el euríbor que indique el contrato para esa revisión. Entre revisiones la cuota se mantiene. En los préstamos incluidos en la Ley 5/2019 el tipo que se aplica no puede ser negativo (art. 21.4), aunque el euríbor lo sea (lo fue durante años, hasta 2022).
Errores frecuentes
- Confundir el euríbor con el tipo de tu hipoteca. Falta el diferencial, y a veces comisiones o productos vinculados que influyen en el coste total (la TAE los recoge mejor que el TIN).
- Mirar el dato diario en vez del oficial. Las cifras de las noticias pueden diferir del índice que fija tu contrato.
- Predecir su evolución. Depende de lo que espere el mercado sobre los tipos del Banco Central Europeo y los pronósticos fallan a menudo. Lo útil es saber cuánto aguantaría tu presupuesto con un euríbor más alto.
- Pensar que es lo mismo que el tipo oficial del BCE. Están relacionados, pero son tipos distintos.
Si el euríbor te preocupa
Las opciones habituales son amortizar parte del capital, comparar con una hipoteca fija o mixta o estudiar una novación o una subrogación. Cada una tiene costes que conviene calcular antes (ver cambiar de hipoteca variable a fija).
Preguntas frecuentes
¿Qué euríbor se usa en una hipoteca? El que figure en tu escritura, casi siempre el de 12 meses. En España se toma el valor oficial mensual que publica el Banco de España en el BOE.
¿Puede ser negativo el euríbor? Sí, lo fue durante años. Pero en las hipotecas de la Ley 5/2019 el tipo que paga el cliente no baja de cero.
¿Subir el euríbor sube mi cuota de inmediato? No: la cuota se recalcula en la siguiente fecha de revisión de tu hipoteca.
Fuentes
- Banco de España, tipos de interés oficiales de referencia del mercado hipotecario, publicados en el BOE (BOE-A-2026-20519), dato de septiembre de 2026.
- BOE, Ley 5/2019, de 15 de marzo, reguladora de los contratos de crédito inmobiliario (art. 21).